量化股票组合管理

量化股票组合管理:积极型投资组合构建和管理的方法

免费查看
手机扫码
  • 微信扫一扫

    关注微信公众号

因版权原因待上架

编辑推荐

适读人群 :量化投资经理、量化研究员、理工科或有金融基础知识的高年级本科生或硕士、博士;金融专业数理基础较好,有志于量化投资的本科生、硕士、博士

《量化股票组合管理》是专业投资经理和学习高级投资课程的学生的核心参考书,它提供了构建高水准股票组合的一系列有效方法。

掌握书中强大的量化方法,构建和管理高收益的股票投资组合。

内容简介

《量化股票组合管理》是一部关于构建和管理高收益量化股票组合的全方位的指南。这部细致入微的著作从量化主动管理的基本原则开始,之后清晰地描述出如何利用这些强有力的概念构建股票投资组合。

路德维希 B. 钦塞瑞尼和金大焕在本书中对以下主题做了清晰的解释:基本模型、因子和因子选择、基于基本面的股票筛选和排序、经济因子模型以及对因子收益率和暴露度的预测。

读者将在本书中找到关于组合权重、组合再平衡、交易成本、税务管理、杠杆、市场中性、组合业绩以及其他更多方面的完整介绍。

《量化股票组合管理》的主要内容如下:

一套完整的、易于应用的方法论,帮助读者在构建投资组合的过程中大化收益率,同时小化风险。

构建专业投资组合的新技术。

广泛的实例和解决方案,实例均采用真实的历史股票数据。

金融理论和真实世界实践的完美融合。

丰富的金融实例和案例研究。

这部体系完整的参考书的每一章都有一个附录,包含有价值的图、表、方程、数学推导和公式。

《量化股票组合管理》是专业投资经理和学习高级投资课程的学生的核心参考书,它提供了构建高水准股票组合的一系列有效方法。

作者简介

路德维希 B. 钦塞瑞尼

(Ludwig B. Chincarini)

博士,CFA,Pomona学院金融学教授,同时是机构投资者的金融顾问。他之前还曾经担任:乔治城大学助理金融教授、Rydex全球投资顾问的研究总监、Foliofn(一家在一篮子交易方面具有领先优势的券商)研究总监、国际清算银行研究员。他在麻省理工学院获得经济学博士学位。

金大焕

(Daehwan Kim)

博士,First Private投资管理公司高级组合经理。曾经担任保加利亚美国大学的经济学教授。曾作为一名经济学家受聘于Foliofn。金博士同时是一位金融期刊作者。他在哈佛大学获得经济学博士学位。

章节目录

目录

译者序

推荐序

序言

记号与缩写

| 第一部分 | 全书内容总述

第1章量化股票组合管理的威力/

11引言/

12量化股票组合管理的优势/

13相似投资情景中的定量与定性方法/

14本书概览/

15结论/

习题/

第2章量化股票组合管理的基本原则/

21引言/

22量化股票组合管理α/

23量化股票组合管理的七条原则/

24原则1与原则2:市场有效性与量化股票组合管理/

25原则3与原则4:基本法则、信息准则以及量化股票组合管理/

26原则5~原则7:量化股票组合管理中的统计学问题/

27结论/

习题/

第3章量化股票组合管理的基本模型/

31引言/

32量化股票组合管理的基本模型与组合的构建过程/

33基本模型的等价/

34使用Z值进行股票筛选与排序/

35模型的混合与信息准则/

36选择正确的模型/

37结论/

习题/

| 第二部分 | 组合的构建与维护

第4章因子与因子选择/

41引言/

42基本面因子/

43技术因子/

44经济因子/

45其他因子/

46因子选择/

47结论/

附录4A因子定义表/

习题/

第5章股票筛选与排序/

51引言/

52顺序筛选法/

53基于著名投资策略的顺序筛选法/

54同步筛选法与加总Z值/

55加总Z值与期望收益率/

56加总Z值与多因子α/

57结论/

附录5A基于著名投资策略的股票筛选法/

附录5B异常值/

习题/

第6章基本面因子模型/

61引言/

62准备工作/

63比较基准与α/

64因子暴露/

65因子溢价/

66风险分解/

67结论/

习题/

第7章经济因子模型/

71引言/

72准备工作/

73比较基准与α/

74因子溢价/

75因子暴露/

76风险分解/

77结论/

习题/

第8章因子溢价与因子暴露的预测/

81引言/

82何时预测是有必要的/

83结合外部预测/

84基于模型的预测/

85计量经济学预测/

86参数的不确定性/

87预测股票收益率/

88结论/

习题/

第9章组合权重/

91引言/

92先验法/

93标准的均值方差优化法/

94比较基准/

95再论先验法/

96分层抽样法/

97目标因子暴露法/

98跟踪误差最小化法/

99结论/

附录9A二次规划/

习题/

第10章再平衡与交易成本/

101引言/

102再平衡决策/

103理解交易成本/

104建立交易成本模型/

105有交易成本的组合构建/

106现金流的处理/

107结论/

附录10A最优组合问题的近似解/

习题/

第11章税务管理/

111引言/

112股利、资本利得与资本亏损/

113税务管理原则/

114股利管理/

115计税单位管理/

116计税单位数学方法/

117资本利得与资本亏损管理/

118亏损收割/

119税务管理的收益/

1110结论/

习题/

| 第三部分 | alpha巫术

第12章杠杆/

121引言/

122现金与股指期货/

123股票、现金和股指期货/

124股票、现金和个股期货/

125股票、现金、个股保证金交易、个股和篮子互换/

126股票、现金和期权/

127再平衡/

128流动性缓冲/

129杠杆卖空/

1210结论/

附录12A公允价值计算/

附录12B式(1219)~式(1221)的推导/

附录12C达到不同杠杆水平所需的期货杠杆乘数表/

习题/

第13章市场中性/

131引言/

132市场中性组合的构建/

133市场中性的巫术/

134市场中性的机制/

135市场中性的优点和缺点/

136再平衡/

137一般多空/

138结论/

习题/

第14章贝叶斯α/

141引言/

142贝叶斯理论基础/

143贝叶斯α巫术/

144将定性信息数量化/

145基于Z值的先验估计/

146基于情景分析的先验估计/

147后验估计的计算/

148信息准则和贝叶斯α/

149结论/

习题/

| 第四部分 | 绩效分析

第15章业绩度量与归因/

151引言/

152度量收益率/

153度量风险/

154风险调整后的业绩度量/

155业绩归因/

156结论/

附录15A风格分析/

附录15B机会的度量/

附录15C空头头寸收益率/

附录15D市场择时能力的度量/

习题/

| 第五部分 | 实践应用

第16章回测流程/

161引言/

162数据与软件/

163时间区间/

164投资范围与比较基准/

165因子/

166股票收益率与风险模型/

167参数的稳定性与再平衡的频率/

168标准组合的变形/

169结论/

附录16A因子公式/

习题/

第17章投资组合业绩/

171引言/

172标准组合的业绩/

173进行交易成本管理的组合的业绩/

174进行税务管理的组合的业绩/

175杠杆组合的业绩/

176市场中性组合的业绩/

177结论/

习题/

附送CD的内容

术语表/

参考文献/

量化股票组合管理是2018年由机械工业出版社出版,作者路德维希B.钦塞瑞尼。

得书感谢您对《量化股票组合管理》关注和支持,如本书内容有不良信息或侵权等情形的,请联系本网站。

你可能喜欢
从零开始学炒股 电子书
  新手一学就会的炒股实战妙招,高手都在使用的股市赚钱技巧,手机炒股随时随地关注行情变化。   (1)从零开始,新手易学:书中内容完全从零开始,讲解细致,内容上由浅入深,通俗易懂,帮助读者轻松学习,入门入行。   (2)步步详解,快速精通:书中内容尽量以实战的方式,一步一步的操作为主,帮助读者在实战中快速提高,在演练中迅速精通炒股的各项技巧。   (3)全程图解,形象直观:书中通过340多张高清的图片,全程图解重要知识和操作,读者可以通过看图,直观、明了进行学习,一看就懂,一学就会。   (4)手机炒股,方便快捷:书中将重点讲解运用手机或平板电脑进行移动炒股的方法和技巧,以及如何用手机进行股票投资基本面分析、K线分析、移动平均线和成交量的分析,并安装多款炒股软件进行实时查看与分析股市信息,掌握股票买卖技巧,风险防范等,实现时时、处处掌控股票投资,实现资金的增值。   (5)实用性强、一本就够:书中从实际、实用的角度,帮助读者了解和掌握炒股的方法和技巧,以及运用手机、平板等进行行情分析,放送大量干货技巧!帮助读者一本书够,精通炒股!   (6)业内达人,经验放送:作者是实战技术派高手,经历过多轮熊市牛市的交替考验,对中国股市有着深入的研究,擅长技术指标及相关数据分析。
基金定投实战宝典 电子书
1.覆盖全面:从了解基金和基金公司,到基金定投实战操作方法,从指数基金等适合定投的优质基金介绍,到基金定投的买卖技法,内容覆盖精准且全面。 2.内容分级:本书共分为两大板块:基金定投初级篇和进阶篇。初级篇的内容简单,便于投资者快速入门;进阶篇则突出创造性的实战技法,干货满满。 2.强调实战:基金定投本身具备很强的实战特点,单纯说教式的理论阐述没有意义。强调实战即是将基金定投操作技法放在首位,直击读者的投资痛点和需求。 3.技法:作者凭借多年的实战经验,总结出了的基金定投实战技法,构成了本书的卖点。
极简投资:低风险、高收益的菜鸟投资之道 电子书
投资中盈利的简单方法 雪球网十大影响力用户 流水白菜 新作 低风险,就是保本第一;高收益,以获得年8%-10%的回报作为基础,做到比大多理财产品的收益高很多,同时有一定概率能实现财务自由;菜鸟投资之道,就是不需要投入太多时间和精力,不需要专业人士,也能投资的方法。 在《极简投资:低风险、高收益的菜鸟投资之道》主要记录的“技巧”中,你将知道: 成为投资高手,都要经历市场的磨砺。 股市幻想丛生,如何看清方向。 低估值是王中王。 投资老兵的实战策略。 低风险、高收益投资的八种武器。 在幻境中保持理性。 破解保险行业的赚钱密码。 以上经验均来自作者长期投资实践的总结。这种低风险、高回报的投资策略,菜鸟努力一下,也是可以做到的。 知名投资人 持有封基、潜龙在渊、草帽路飞、马喆、我是腾腾爸 联袂推荐
股票投资理财1000个不可不知的小知识(速查版) 电子书
本书结构清晰,案例丰富,实战性强,适合刚入门的炒股者,特别是想学习短线操作、K线看盘以及手机炒股的用户。
趋势投资 电子书
中国金融界的思想家和实践者丁圣元先生历时10年打造,其30年职业生涯的集大成之作。 将日本蜡烛图技术和西方技术分析工具落地到每一天的交易当中。 3阶段趋势走势模式分析 5大基础趋势分析工具系统讲解 10个买卖点形态交易指导 332张图形示例解读 本书可以使读者始终站在趋势一边, 通过趋势演变来领会市场的本质, 站在长期的视角来看待当下的变化, 以行情的事实为依归,应对市场的不确定性,做出合理的交易决策。
零基础学炒股从入门到精通(第二版) 电子书
新股民学习股票知识的口碑好书,图书上一版累计销售15万册; 基于新手的阅读与学习需求安排内容,并更新所有的图表与失效的知识点; 快速领会炒股基础知识与理论,轻松提高操作水平,准确捕捉买卖时机,逐步掌握各种盈利手法。
从零开始学炒股票与基金(图解实战版) 电子书
新手一学能会的炒股票与基金实战技巧。
一部手机玩转移动理财(第2版) 电子书
  纯实战类移动理财产品全攻略   足不出户,随时随地,一键理财,轻松玩转手机理财   深度剖析市场上热门的理财产品和APP   详细讲解创新类实用理财知识   手把手教会实用类产品操作技巧   一本书轻松玩转移动理财   横向平台线:随手记 信用卡管家 微信 支付宝 京东金融 同花顺 天天基金 爱钱进 涨乐财富通 陆金所   纵向产品线:APP理财 银行理财 51信用卡管家 卡牛信用卡管家 余额宝 京东白条   内容全面、产品火爆 操作为主、实战性强 理财达人、经验丰富